إنها ليست مجرد نفط وغاز. إن إغلاق مضيق هرمز يهز سلعة حيوية أخرى

المزارعون في نصف الكرة الشمالي يتجهون نحو الأشهر الربيعية الحاسمة، والتي يجب أن تبدأ خلالها الأعمال الزراعية الرئيسية. وفي الوقت نفسه، أقرانهم في الجنوب مشغولون بجني المحاصيل قبل حلول فصل الشتاء.

ومع ذلك، فإن عملهم يحدث الآن في ظل الحرب في إيران التي تخلق قيوداً خطيرة على الإمدادات للمنتجات الأساسية من الأسمدة — مما يؤدي إلى ارتفاعات كبيرة في الأسعار وتحذيرات من احتمال حدوث انعدام للأمن الغذائي.

وفقًا للأمم المتحدة، يمر حوالي ثلث تجارة الأسمدة البحرية العالمية عبر مضيق هرمز.

لقد تعطل هذا الممر المائي، وهو طريق شحن حاسم يمتد على طول الحدود الجنوبية لإيران، بشكل شديد منذ بدء الحرب، مع توقف الحركة بشكل فعال وتعرض عدة سفن للقذائف داخل أو بالقرب من الممر المائي.

منذ أن شنت الولايات المتحدة وإسرائيل ضربات على إيران في 28 فبراير، ارتفعت أسعار الأسمدة — معظمها تنتج في الشرق الأوسط — بشكل كبير.

عقود الأسمدة المستقبلية أقل سيولة من غيرها من السلع، مما يجعل الأسعار أكثر غموضًا. لكن المحللين العاملين في هذا القطاع أخبروا CNBC أنهم رأوا تكلفة اليوريا الحبيبية FOB في مصر — وهي مؤشر لأسمدة النيتروجين — تقفز إلى حوالي 700 دولار لكل طن متري، ارتفاعًا من 400 إلى 490 دولار قبل بدء الحرب.

في مذكرة يوم الاثنين، قالت Alpine Macro التابعة لـ Oxford Economics إن أسعار اليوريا والأمونيا قد ارتفعت بنحو 50% و20% على التوالي، منذ بدء الحرب. كما ارتفعت أسعار أسمدة أخرى، مثل البوتاسيوم والكبريت.

الشرق الأوسط هو مصدر كبير للأسمدة القائمة على اليوريا والنيتروجين، وفقًا لكريس لوسون، نائب رئيس الاستخبارات السوقية والأسعار في CRU.

“مع قطع مضيق هرمز بشكل أساسي، هناك جزء كبير من التجارة العالمية غير قادر على الحركة الآن”، قال لوسون. “نقدر أن حوالي 30% من الموردين القابلين للتصدير غير متاحين فعليًا للسوق الآن، بما في ذلك السعودية وقطر والبحرين، لكن هذا يشمل أيضًا إيران.”

وصف لوسون إيران بأنها منتج مهم للأسمدة القائمة على النيتروجين وواحدة من أكبر المصدرين على مستوى العالم.

“هناك الكثير من الإمدادات المتداولة التي تتعرض للخطر — 30% من تجارة اليوريا العالمية تأتي من إيران والدول المقيدة بمضيق هرمز”، أخبر CNBC.

“إنها سلسلة إمدادات طويلة — إذا لم يتمكن المزارعون من الحصول على اليوريا التي يحتاجونها، ستنخفض غلة المحاصيل حتما. النيتروجين هو العنصر الرئيسي الذي تحتاجه المحاصيل للنمو، [وهناك] مخزونات يمكن سحبها، لذا لن ترى تأثيرًا على غلة المحاصيل وفقدان إنتاج المحاصيل إلا في وقت لاحق من العام.”

قال داويد هيليل، مدير محفظة مشارك لاستراتيجية الموارد الطبيعية العالمية في نينتي ون، لـ CNBC إن الأسمدة النيتروجينية مثل اليوريا كانت في مقدمة أزمة الشرق الأوسط لأنه — بخلاف مجموعات الأسمدة الأخرى مثل البوتاسيوم والفوسفات — فإن النيتروجين هو “العنصر الوحيد الذي تحتاجه لإحضاره إلى النبات كل عام.”

“يمكنك تخطي موسم البوتاسيوم، ويمكنك تخطي موسم الفوسفات، لكن لا يمكنك تخطي موسم النيتروجين”، قال هيليل.

مع اقتراب المزارعين في نصف الكرة الشمالي من بدء تسميد حقولهم، تداخلت قيود الإمداد مع الطلب الدوري. اليوريا، واحدة من أكثر الأسمدة استخدامًا في العالم، تستخدم في نمو محاصيل متنوعة، بما في ذلك الذرة، والقمح، وزيت اللفت، وبعض الفواكه والخضروات.

“هناك علاقة مباشرة بين تطبيق النيتروجين وغلتك الزراعية في النهاية”، قال هيليل. “هذا هو السبب في أنني أشعر بالقلق أكثر بكثير بشأن الأزمة الحالية مما كنت عليه عندما حدثت روسيا-أوكرانيا قبل أربع سنوات.”

عندما أطلقت موسكو غزوها الشامل لأوكرانيا في أوائل 2022، كانت الدولتان مصدرين رئيسيين للأسمدة، حيث كانت روسيا تمثل نسبة كبيرة من إنتاج البوتاسيوم العالمي. أضافت العقوبات على الصادرات الروسية ضغطًا على سوق كان يعاني بالفعل من نقص، مما دفع الأسعار إلى الارتفاع.

“هذا في رأيي، بدأ يشعر وكأنه يمكن أن يكون أسوأ، لأنه يمكن أن يكون له تأثير كبير على غلات الزراعة عبر العديد من الجغرافيا، وعبر المحاصيل الرئيسية مثل الذرة [و] غيرها من المحاصيل الكبيرة”، أضاف هيليل، مشيرًا إلى أن معظم عقود الأسمدة المستقبلية شهدت نموًا بأسعار مزدوجة الرقم في الأسابيع التي تلت بدء الحرب.

واتفقت سارة مارلو، رئيسة قسم تسعير الأسمدة العالمية في أرغوس، على أن الأزمة المتطورة في الشرق الأوسط سيكون لها تأثير أكبر على تجارة الأسمدة من الحرب في روسيا-أوكرانيا.

“ما يقرب من 50% من جميع الكبريتات المتداولة عالميًا تأتي من تلك المنطقة. بالنسبة لليوريا، فإنها حوالي ثلث جميع اليوريات المتداولة عالميًا تأتي من تلك المنطقة وقريب من 25% بالنسبة للأمونيا،” قالت مارلو لـ CNBC في مكالمة فيديو.

“لذا، إنه أمر ضخم. إنه مهم جدًا — وأكثر أهمية من بعض الجوانب من تأثير أوكرانيا لأنه يؤثر على عدة منتجين.”

“أنت لا تتحدث فقط عن واحدة أو اثنتين”، أضافت، مشيرة إلى أن الصادرات من السعودية والكويت وقطر وإيران والإمارات العربية المتحدة جميعها تتأثر.

“كان سوق الكبريت ضيّقًا بشكل هيكلي قبل بدء هذا الأمر وقد رأينا بالفعل ذروة في الأسعار في يناير”، قالت مارلو. “لقد رأينا الآن المزيد من الإنتاج يتوقف وصدرت صادرات غير قادرة على الخروج من المنطقة، لذا هناك نقص أكبر ومن الممكن أن نرى ارتفاعات إضافية في الأسعار نتيجة لذلك.”

كما تتأثر إنتاج الأسمدة بسبب نقص خيارات التخزين للمنتجات التي لا يمكن شحنها وإغلاق بعض مرافق الطاقة في الشرق الأوسط.

في وقت سابق من هذا الشهر، أ أعلنت قطر للطاقة أنها ستوقف الإنتاج السفلي لليوريا بعد قرارها إيقاف إنتاج الغاز الطبيعي المسال.

وفي الوقت نفسه، فرضت الصين — وهي مصدر كبير آخر للأسمدة — قيودًا على الصادرات لحماية سوقها المحلية من النقص، حسبما أفادت وكالة رويترز الأسبوع الماضي.

قال هيليل من نينتي ون إن الأسواق دخلت عام 2026 مع مخزونات مرتفعة نسبيًا من السلع الغذائية الأساسية التي تعتمد على توصيل الأسمدة، مما يعني أن هناك “مخزونات احتياطية” قد تساعد في تعويض بعض نقص الذرة والقمح وفول الصويا والأرز.

“إذا كانت الغلات الزراعية [افتراضيًا] مؤثرة بنسبة 5% هذا العام، فلا أعتقد أننا سننظر إلى المجاعة، ولكن من المؤكد أنها ستؤدي إلى تضخم الغذاء”، قال لـ CNBC، مشيرًا إلى أن الدول النامية من المرجح أن تشعر بأثر النقص.

“لسوء الحظ، فإن البلدان الفقيرة في العالم تكون غالبًا أكثر تعرضًا لهذه الأزمات”، قال هيليل. “أعتقد أن بعض الدول الأفريقية التي تستورد الكثير من الحبوب، على سبيل المثال، ستتأثر.”

كما تواجه الهند، التي تستورد الأسمدة النيتروجينية وكذلك الغاز الطبيعي لإنتاجها محليًا، تعرضًا كبيرًا للنقص، أضاف هيليل.

“أنا أكثر قلقًا بشأن [دولة] مثل الهند، بالنسبة للمناطق مثل شرق إفريقيا، التي ستكون أكثر عرضة”، قال. “أسواق الناشئة شرق السويس والجنوب العالمي غالبًا ما تكون الأخيرة التي تستطيع تحمل [أسعار مرتفعة].”

لكنه أشار إلى أن الولايات المتحدة ليست معزولة تمامًا عن تداعيات صدمة أسعار الأسمدة، مشيرًا إلى أنه بينما تنتج أمريكا الكثير من نيتروجينها الخاص، فإن البلاد “لم تحقق الاكتفاء الذاتي.”

وفقًا للمعهد الأمريكي للأسمدة، يتم استيراد حوالي ثلث الأسمدة النيتروجينية والفوسفاتية والبوتاسية المستخدمة في الولايات المتحدة.

“سيكون الأمر تضخميًا بالنسبة للمزارع”، قال هيليل عن ارتفاع أسعار الأسمدة التي تتسرب إلى الولايات المتحدة. “هل سيكون هناك مناطق معينة لا تستطيع الحصول على الأسمدة أو يجب عليها تقنينها؟”

كتبت مجموعة تضم 54 مجموعة زراعية مؤخرًا إلى الرئيس الأمريكي دونالد ترامب لدعوة “إغاثة السوق اللازمة للمزارعين الأمريكيين” في ظل ارتفاع أسعار الوقود والأسمدة.

“مع بدء موسم الزراعة بشكل جاد في معظم الولايات المتحدة، أرسل إغلاق مضيق هرمز أسعار الوقود والأسمدة ترتفع بشكل كبير”، قالوا. “تسبب الاضطراب في الشحن البحري من الصراع المستمر في إيران في عواقب كبيرة على الأمن الغذائي هنا في الوطن وحول العالم.”